ТОП-27 лучших фьючерсов

Фото фьючерса Фьючерсы

Фьючерс – это торговый инструмент для спекуляций на бирже и хеджирования рисков. Базовым активом являются фондовые индексы, ценные бумаги, сырьевые товары и продукты. В рамках сделки покупатель и продавец договариваются по поводу стоимости одного из активов в будущем. Первый надеется, что инструмент вырастит, второй – ждет падения. Наш портал TacticInvest предлагает рассмотреть ТОП-27 лучших фьючерсов, которые есть на срочном рынке.

Что такое фьючерсы

Фото сделки
Фьючерсные сделки

Фьючерсный контракт – это договор, в рамках которого продавец обязуется отдать покупателю базовый актив. При этом продажа инструмента происходит по заранее оговоренной стоимости и в указанные сроки.

Допустим, сегодня акция «Газпрома» стоит 300 рублей. Условия фьючерса могут выглядеть следующим образом:

  • стороны договорились, что покупатель приобретет акции «Газпрома» через 3 месяца по курсу 300 рублей;
  • какой будет стоимость бумаги через указанный срок неважно, цена акции заранее определена;
  • если стоимость ценной бумаги изменится в большую или меньшую сторону, то один из участников сделки понесет убытки (второй получит прибыль).

Если говорить простыми словами, что фьючерсный контракт похож на пари. Две стороны фактически спорят, какой будет цена «Газпрома» через 3 месяца. Если акция упадет, то продавец выиграет от сделки. При обратном исходе в плюсе окажется покупатель.

Базовым активом фьючерсного контракта могут быть:

  • акции компаний;
  • корпоративные и государственные облигации;
  • валюты;
  • биржевые индексы;
  • сырье;
  • товары;
  • процентные ставки.

Важно! Фьючерсы относятся к рискованным инструментам. Торговля такими активами может привести к серьезным потерям. Поэтому их используют только опытные инвесторы и трейдеры. Новичкам без опыта и знаний, мечтающим получать пассивный доход, в данные сделки не рекомендуется входить.

Как торговать фьючерсами

Фото биржи
Фьючерсы на бирже

В РФ фьючерсные контракты заключаются на СПБ и Мосбирже. Участник сделки должен иметь на балансе от 10% до 20% цены фьючерса. Сумма гарантийного обеспечения вносится банковским переводом. Торговля происходит через лицензированных брокеров. Можно совершать маржинальные сделки с кредитным плечом. Но в таком случае есть высокие риски потерять весь капитал.

Принципы торговли фьючерсами:

  1. На счете инвестора должна быть сумма, которое покрывает гарантийное обеспечение. Оптимальный вариант – заключать сделку на такую сумму, чтобы была возможность торговать даже при понесенных убытках по фьючерсу.
  2. При покупке и продаже фьючерсов действует комиссия. Её взимают биржа и брокерская компания, через которую проходит сделка. Однако комиссия невысокий. Она ниже, чем при торговле акциями или облигациями.
  3. Если инвестор покупает фьючерс в расчете на рост стоимости базового актива, то это называется «длинной позицией». Если прогнозируется падение цены, то это «короткая позиция». В зависимости от ожиданий можно выбрать любой вариант.
  4. Покупатель вправе продать актив раньше срока окончания фьючерсного контракта.

Торговать фьючерсами на срочном рынке рискованно. Нужно учитывать сразу несколько важных параметров:

  1. Волатильность. Речь идет об изменении цены. Резкое падение или рост актива называют периодом волатильности. В такие моменты можно извлечь быструю прибыль. Но есть и оборотная сторона медали. Если встать не в ту позицию, то можно быстро потерять все деньги.
  2. Ликвидность. Ликвидные инструменты на бирже хороши тем, что их можно быстро продать. Чтобы найти такие фьючерсы, требуется смотреть на количество поданных заявок.
  3. Диверсификация. Торговля одним фьючерсом рано или поздно приведет к убыткам. Успешно прогнозировать будущую стоимость актива на протяжении долгих лет невозможно. Профессиональные инвесторы используют хедж. То есть торгуют фьючерсами на разные активы. Причем некоторые из них могут обратно коррелироваться относительно друг друга.

Типы фьючерсов

Фото платформы
Платформа для торговли фьючерсами

Сделки по фьючерсам делятся на 2 вида:

Постановочные Расчетные
В рамках такого контракта у продавца должен быть товар, а у покупателя – денежные средства. При оформлении расчетного фьючерса не предполагается поставка товара покупателю. Расчет происходит в денежном эквиваленте.
В дату окончания действия фьючерса покупатель получает свой товар. К примеру, если инвестор купит фьючерс на золото, то в день экспирации он получит этот драгоценный металл. Покупатель и продавец сравнивают цену актива на момент заключения договора и экспирации. В зависимости от изменения стоимости разницу забирает одна из сторон.
Если у продавца нет товара, то это нарушение условий договора. Биржа выставит штрафные санкции продавцу. Покупатель же при любом раскладе получит свой актив. Примеры постановочных фьючерсов: индекс РТС и валютные инструменты.

Есть еще одна классификация фьючерсных сделок. Контракты делятся на следующие типы:

  • товарные – базовым активом является конкретный товар: пшеница, зерно, нефть, золото;
  • финансовые (денежные) – это фьючерсы на валюту и процентные ставки;
  • фондовые – торговля биржевыми индексами на акции и облигации.

Фьючерсы на энергетику

Инвесторам доступны 5 самых популярных энергетических фьючерсов на бирже. Речь идет о торговле нефтью марками Brent и WTI, природным газом, бензином и мазутом.

Нефть Brent

Фото Brent
Нефть

Нефть марки Brent считается самым известным маркерным сортом. Она получила своё название из-за месторождения в Северном море. Именно отсюда и начали добывать первую в мире нефть Brent.

Сегодня в состав нефти Brent входит несколько сортов черного золота. Все они добываются на территории Шотландии и Норвегии.

Сорта нефти, который входят в марку Brent Crude Oil:

  • Brent;
  • Forties;
  • Oseberg;
  • Ekofisk.

Важно! Фьючерсный контракт на нефть марки Brent обозначается на срочном рынке в виде тикера «BR». От стоимости такой нефти зависит цена черного золота, которая добывается в европейских и азиатских странах.

Нефть WTI

Это второй по значимости фьючерс на нефть, которую добывают в американском штате Техас. Нефть марки WTIчастично схожа с сортом Brent. Она считается легкой и имеет низкое содержание серы в составе. На основе нефтяного фьючерса рассчитывают также стоимость и других сортов черного золота, добываемого на территории США.

На динамику фьючерса нефти WTI оказывают влияние:

  • геополитика;
  • спрос на черное золото;
  • предложение на нефтяном рынке;
  • уровень добычи нефти;
  • решения ОПЕК+;
  • развитие альтернативных источников энергии.

С планомерным переходом развитых стран на зеленую энергетику спрос на нефть марки WTI падает.

Природный газ

Фото газа
Природный газ

Этот вид топлива считается более экологически чистым. Он не имеет ни цвета, ни запаха. Природный газ используется с IV века до н.э. Первым, кто начал добывать газ, были китайцы. Они выкачивали топливо из недр земли, прогоняли через трубы из бамбука и использовали газ для обогрева помещений. Долгое время природный газ считался культом некоторых народов.

Природный газ имеет несколько плюсов перед другими видами топлива:

  1. Низкая себестоимость добычи.
  2. Высокая производительность труда во время добычи.
  3. В составе нет оксида углерода. Это исключает возможность отравления газом.
  4. Низкие выбросы вредных веществ в атмосферу по сравнению с нефтью и углем.

Самым ликвидным фьючерсным контрактом на природный газ считается Henry Hub Natural Gas Futures. Газораспределительный центр Henry Hub расположен в американском штате Луизиана. Сюда сходятся 8 крупных газопроводов США. По этой причине данный центр газораспределения оказывает первостепенное влияние на рыночную стоимость газа в мире.

Цена газа Henry Hub Natural Gas Futures является ориентиром для расчета спотовых газовых фьючерсов. Контракты на природный газ обозначаются на Мосбирже символами «NG».

Часто задаваемые вопросы
Какие факторы влияют на фьючерсные контракты по природному газу?
Геополитика, объемы добычи и резервов в газовых хранилищах, спрос и предложение на рынке.

Бензин RBOB

Бензин – это ещё один популярный товар на срочном рынке. Данное топливо производят из нефти. Его используют для заправки автомобильного транспорта, самолетов, запуска ракет и при производстве нефтехимических продуктов.

На мировых торговых площадках фьючерсные контракты на бензин представлены торговым инструментомGasoline RBOB. Последняя аббревиатура означает реформированное топливо. Чтобы бензин стал пригодным для транспорта, в него добавляют этанол.

На заметку! Многие трейдеры и инвесторы часто путают фьючерсы на бензин Gasoline с другим инструментом – Benzene. Однако данный термин переводится как бензол.

Особенности торговли:

  1. В большинстве случаев на срочный рынок за бензином приходят компании, которым требуется данный товар в производственных целях.
  2. Сделки с фьючерсами на бензин нельзя приравнять к инвестициям в акции или золото.
  3. Покупка фьючерса на бензин больше носит локальный характер.
  4. Если угадать с разворотом рынка, то можно заработать как на росте, так и на падении стоимости бензина.

Бензин измеряется в галлонах. Одна единица такого галлона приравнена к 3,79 литра. Минимальный размер одного фьючерсного контракта на бензин в NYMEX – 42 тысячи галлонов. Существуют также более ограниченные контракты. Например, фьючерсы miNY Gasoline RBOB. В этом случае размер контракта равен 21 тысячи галлонов.

На СПБ бирже бензин торгуется в тоннах. Здесь доступны два типа контрактов – на АИ-92 и АИ-95. На Мосбирже тоже есть фьючерсы на бензин.

На курс бензина оказывают давление следующие факторы:

  1. Рыночный спрос на топливо. Чем больше этот показатель, тем выше цена.
  2. Объемы производства. При низких показателях происходит дефицит бензина на рынке. Это приводит к росту стоимости RBOB.
  3. Форс-мажоры. Закрытие границ из-за локдаунов в мире может обрушить стоимость бензина. Военные конфликты также негативно сказываются на перспективах курса топлива.
  4. Мировые кризисы. В периоды экономических упадков спрос на бензин падает. Это приводит к снижению стоимости.

Лидер в мире по производству моторного топлива – США. Американцы сильно опережают ближайших конкурентов в лице КНР и Японии. На территории США производится около 8,9 барреля в день. В Китае этот показатель равен 2,1 млн. В РФ производится 0,8 млн баррелей в сутки.

Самыми крупными производителями бензина являются несколько компаний:

  • ExxonMobil (США);
  • China National Petroleum (КНР);
  • BP (Великобритания);
  • Total (Франция);
  • Газпром (Российская Федерация).

Крупнейшим экспортером бензина является Сингапур. Ежедневно страна отправляет за рубеж более 530 тысяч баррелей.

Мазут NY HARBOR ULSD

Фото мазута
Мазут

Мазут получают из переработанной нефти. На мировых торговых площадках фьючерсы на этот вид топлива представлены максимально широко. На российском рынке нет такого многообразия.

Важно! Фьючерсы на мазут обозначаются на срочном рынке символами «HO». Данная аббревиатура расшифровывается как Heating Oil Future.

Оформить фьючерсные контракты можно на следующих иностранных биржах:

  1. NYMEX.
  2. ICE.

Стоимость мазута считается в американских долларах за галлон. Размер одного фьючерса составляет 42 тысячи галлонов. Экспирация контрактов происходит ежемесячно. Приобрести можно поставочные и расчетные фьючерсы на мазут.

Мазут – это продукт переработанной нефти. Его получают из ¼ всего добытого черного золота. На втором месте по переработке является бензин. Основное предназначение мазута – использование в отопительных котлах для обогрева. Обычно там, где нет возможности провести газопровод, используют мазут. Сам мазут тоже активно перерабатывают. Из него получают бункерное топливо и флотский мазут.

Факторы, от которых зависит цена мазута на срочном рынке:

  1. Нефтяные котировки. Стоимость мазута обычно коррелирует с курсом черного золота. Причина – данный вид топлива является результатом переработки нефти. Будущая стоимость мазута на 42% зависит от нефтяных котировок и на 13% от переработки. Как правило, если цена на нефть вырастает на 1 доллар США, то мазут становится дороже на 2,5 цента за галлон.
  2. Погода. Наступление холодов способствует росту цены на мазут. Потребители сжигают больше топлива для обогрева своих помещений. В теплое время года спрос на мазут снижается.
  3. Форс-мажоры. Аварии на НПЗ сильно влияют на котировки мазута. Предложение падает, а спрос остается таким же. В моменте это приводит к росту цен.
  4. Геополитика. Конфликты, санкции и локальные стычки между странами тоже оказывают давление на стоимость мазута.
  5. Объем запасов. При стабильном спросе и снижении запасов мазута происходит рост цен. Если хранилища переполнены, а спрос на топливо низкий, то наблюдается обратный эффект.

На Мосбирже оформить контракт на мазут нельзя. Торговая площадка не дает такой возможности. Поэтому трейдеры торгуют мазутом на зарубежных биржах NYMEX и ICE. Есть также возможность подключения к CMEGroup. Однако здесь действуют жесткие ограничения. Минимальный взнос для торговли мазутом – $25 000.

Фьючерсы на металлы

На товарном рынке можно оформить фьючерсы на несколько драгоценных металлов. Трейдерам доступна торговля золотом, серебром, платиной и цинком.

Золото

Фото золота
Gold bars and financial graph

Торговля золотом считается самой востребованной на рынке металлов. Фьючерс на покупку или продажу этого металла заключают на конкретную дату. Базовым активом могут служить не только физическое золото, но и акции с облигациями золотодобытчиков.

Фьючерс на золото – это биржевая операция между двумя участниками. В рамках сделки покупатель договаривается с продавцом о передачи золота через определенный период по определенной стоимости.

Плюсы фьючерсных контрактов на золото:

  • высокая ликвидность;
  • низкие комиссии;
  • гарантийное обеспечение.

Выгодным будет фьючерс на золото или нет, зависит от динамики стоимости драгоценного металла. На его цену влияют сразу несколько параметров:

  1. Объем добычи. Основное предложение исходит из золотых рудников – более 70%. Чем больше добывают золотые слитки при стабильном спросе, тем ниже цена актива.
  2. Спрос. Этот фактор зависит от ювелирной среды. Именно здесь формируется большая часть спроса – около 65%. Есть и другие крупные покупатели золота – это Центробанки. В периоды надвигающегося кризиса регуляторы часто скупают драгоценный металл, что приводит к росту его котировок.
  3. Инфляция. Спрос и цена на золото растут в периоды высоких инфляционных ожиданий.
  4. Ключевые ставки. Высокие ставки Центробанков приводят к снижению стоимости золота. Причина – инвесторам выгоднее покупать облигации с высокой гарантированной доходностью, нежели просто держать деньги в золотых металлах.

На каких биржах можно купить и продать фьючерсы на золото:

  • Лондонская биржа металлов LME;
  • Токийская биржа TOCOM;
  • Чикагская торговая площадка CME;
  • Товарная биржа COMEX;
  • Московская биржа MOEX.

Фьючерсные контракты имеют тикеры «GC» или «GOLD». Сами драгоценные металлы измеряют в тройских унциях.

Серебро

Фото серебра
Серебро

Данный металл активно используется в промышленности. Он занимает вторую строчку по разнообразию сфер применения после нефти. Серебро используют в производстве плат, микросхем, труб, кабелей и т.д.

Фьючерсы на серебро доступны в виде регулируемых биржевых контрактов. Такие сделки можно оформить на нескольких зарубежных площадках:

  • Нью-Йоркская биржа NYMEX;
  • Товарная биржа COMEX;
  • Токийская биржа TOCOM.

Контракты на серебро имеют символы «SI». Расчетная единица – доллар США за одну тройскую унцию серебра 999 пробы.

Вопрос эксперту
Можно ли купить фьючерс на Мосбирже?
tacticinvestru
Да, такая возможность есть. Размер одного контракта на серебро равен 10 тройских унций. Цена за единицу актива указана в американских долларах. Доступны только расчетные типы фьючерсов.

Крупными игроками на срочном рынке серебра являются:

  • горнодобывающие и горнорудные компании;
  • электротехнические предприятия;
  • ювелирный бизнес;
  • автомобильная промышленность.

Данные участники рынка в основном покупают фьючерсы на серебро для хеджирования. Таким способом они защищают цены и управляют рисками.

На заметку! У серебра есть небольшая корреляция с золотом.

Платина

Фото платины
Платина

В отличие от золота и серебра у платины нет исторического использования, которое начинается с древних времен. Сегодня металл применяют во многих отраслях промышленности:

  • Автопром. Практически половина добытой платины применяется при производстве автомобилей. Эта особенность говорит о том, что спрос и стоимость платины сильно зависят от положения дел в автомобильной промышленности.
  • Ювелирка. Около 30% добытого металла используют в ювелирном производстве. Из платины делают различные драгоценности и украшения.
  • Химическая промышленность. Платина применяется в качестве катализатора во многих химических процессах.
  • Электронная промышленность. Платину используют при производстве различных схем и плат.
  • Медицина. Металл применяют при производстве медицинского и лабораторного оборудования.

Фьючерсы на платину имеют тикер «PL». Их можно оформить на зарубежных торговых площадках NYMEX и CME. Расчетной единицей фьючерса является тройская унция платины.

Факторы, влияющие на стоимость платины:

  1. Положение дел в ЮАР. Именно в этой стране добывается более 80% драгоценного металла.
  2. Ситуация в автомобильной промышленности. Рост производства автомобилей способствует повышению котировок платины.
  3. Предложение и спрос. Платина является дешевым металлом. При дорогом золоте и серебре спрос на платину может в любой момент вырасти.

Цинк

Фото цинка
Цинк

Цинк не относится к редким металлам. Он имеет широкое распространение и входит в значимые элементы. Каждый день в мире добывают более 12 млн тонн цинка. Основными производителями являются Перу, Австралия и КНР. На РФ приходится лишь 2% объема добычи.

Фьючерсы на цинк относятся к ликвидным инструментам на срочном рынке. В основном металлом торгуют на Лондонской бирже LME. Расчетной единицей контракта являются доллары США за тонну цинка.

Минимальный размер фьючерса для трейдеров и инвесторов – 25 тонн. Сроки фьючерсов на цинк ограничены. Сделку можно оформить от 3 до 27 месяцев.

Что влияет на стоимость цинка:

  1. Текущее соотношение спроса и предложения. При повышении спроса цена увеличивается. При росте предложения происходит обратный процесс.
  2. Положение дел в Китае. Поднебесная является основным потребителем цинка. Его используют в автопроме, строительстве, медицине, промышленности и т.д. Если экономика КНР испытывает проблемы, то это негативно сказывается на курсе металла.
  3. Ситуация на фондовом рынке. Курс цинка сильно коррелирует с фондовыми индексами.

Динамику стоимости цинка часто используют в качестве опережающего индикатора. Если цена актива падает, то это может сигнализировать о скором падении фондового рынка.

Фьючерсы на сельхозтовары

Торговля фьючерсами на сельскохозяйственные товары имеет некоторую специфику. Трейдерам и инвесторам приходится учитывать множество факторов при определении будущей стоимости базовых активов.

Кофе

Фото кофе
Кофе

В промышленных масштабах выращивают 2 вида кофейных зерен – Арабика и Робуста. Первый вариант отличается богатым вкусом с яркой кислотностью. Вторые зерна имеют более горький вкус. На срочном рынке можно купить фьючерс как на Арабику, так и на Робусту. Некоторые биржи предлагают для торговли лишь один сорт кофейных зерен.

Оформить контракт можно на следующих биржах:

  • Сингапурская торговая площадка SICOM;
  • Бразильская биржа BM&F;
  • Токийская торговая площадка TGE;
  • Межконтинентальная биржа ICE.

Самый большой объем торговли фьючерсами на кофе происходит на Межконтинентальной бирже. Здесь можно купить контракт на KC – Coffee C Futures (Арабика). Это вид кофе производят в 19 странах.

  • размер одного фьючерса – 37 500 фунтов;
  • шаг – 5 центов за фунт;
  • доступно 5 контрактных месяца.

На СПБ и Мосбирже фьючерсных контрактов на кофе нет. Поэтому отечественным неквалифицированным инвесторам придется идти к зарубежным брокерам.

Особенности рынка кофе:

  1. Производство на долгосрочном горизонте постоянно растет. На рынке кофе случаются спады, но они носят временный характер. Как правило, это связано с плохим урожаем.
  2. Основную долю кофе производят в странах Африки, Азии и Центральной Америке. Производство в африканских государствах постепенно снижается. Спад наблюдается в Кении и Камеруне. В Азии обратная ситуация. К примеру, во Вьетнаме производство кофе растет быстрыми темпами.
  3. Самыми крупными производителями кофейных зерен в Центральной Америке являются Мексика, Коста-Рика и Бразилия.

Судьба фьючерса на кофе зависит от:

  • Сезонности. Высокий спрос на кофе наблюдается осень и зимой. Это толкает стоимость актива вверх.
  • Погодных условий, где выращивается кофе. Холодная погода и постоянные проливные дожди приводят к плохому урожаю.
  • Спроса и предложения. Это основные экономические показатели, формирующие стоимость базового актива на рынке.

Хлопок

Фото хлопка
Хлопок

Фьючерсы на хлопок относятся к категории «мягких коммодитиз». Торгуют такими товарами на американской и лондонской биржах. Фьючерсные контракты на хлопок были придуманы во многом для защиты производителей и закупщиков от волатильности.

Характеристики фьючерса торговой площадке ICE Futures U.S.:

  • размер контракта – 50 000 фунтов;
  • торговый тикер – «CT»;
  • эталонный сорт – «Cotton №2»;
  • покупка и продажа возможны 5 раз в году.

Что влияет на стоимость хлопка:

  1. Погодные условия в городах, где производится хлопок. Неблагоприятная погода приводит к плохому урожаю растений, из которых делают ткань. Всё это негативно сказывается на общей конъюнктуре хлопкового рынка.
  2. Профицит и дефицит хлопка. Если наблюдается избыток хлопкового материала, то его стоимость актива падает. При нехватке хлопка и высоком спросе происходит обратный процесс.
  3. Спрос в Китае. Данная страна является крупным потребителем хлопка. Если объемы ввоза этого материала в КНР снизятся, то это негативно скажется на ценах.

Главный плюс фьючерсов на хлопок – большая ликвидность. Данный сельскохозяйственный товар востребован всегда. Поэтому активная торговля им на бирже никогда не прекратится.

Соевые

Фото бобов
Соевые бобы

Базовым активом фьючерса являются соевые бобы. Это хороший торговый инструмент для сокращения рисков производителей. К тому же основной спрос приходится на новые рынки.

Высокий спрос на соевые бобы объясняется уникальными свойствами товара. Его используют при производстве большого спектра продуктов. Например, при изготовлении масла или заменителей мясной продукции.

По оценкам экспертов, спрос на соевые будет расти. Это связано с тем, что население станет больше потреблять продуктов, в которых используется данный сельскохозяйственный товар. С точки зрения инвестора или трейдера, фьючерсы на соевые будут иметь высокую ликвидность на бирже и хорошие возможности для прибыльной торговли.

Самыми крупными производителями соевых являются следующие страны:

  • Аргентина;
  • США;
  • Индия;
  • Бразилия;
  • КНР.

Указанные страны занимают 95% на рынке производства соевых. Самая высокая доля у США. Она составляет 55%.

Фьючерсы на соевые доступны на нескольких торговых площадках:

  1. CME – Чикагская биржа.
  2. TOCOM – Токийская товарная биржа.

Торговый тикер контрактов на сою обозначают символами «ZC». Можно оформить постановочные и расчетные фьючерсы.

Пшеница

Фото пшеницы
Пшеница

Это зерновая культура, которая добывается в промышленных масштабах. Пшеница имеет социальную значимость для всех стран, так как она является самым потребляемым в мире товаром. Из неё делают хлеб, тесто и многие другие виды выпечек.

Торгуют пшеничным зерном не только производители, но и трейдеры. Именно их спекулятивные сделки приносят дополнительную волатильность.

Особенности рынка пшеницы.

  1. Производство сфокусировано не в одной стране, а по всему миру.
  2. Самый крупный производитель – США, основной покупатель – Япония.
  3. Фьючерсы на пшеничное зерно торгуются в виде стандартных или мини-контрактов.

Купить и продать фьючерс на пшеницу можно на Чикагской товарной бирже. Размер контракта – 5 тысяч бушелей, торговый тикер «ZW». Стоимость одного шага составляет 12,5 долларов США. Доступно только 5 контрактных месяца.

Стоимость пшеницы сильно зависит от урожая и баланса профицит/дефицит. При стабильном спросе плохой урожай вызывает рост цен на товар. Если объемы производства превысят спрос на рынке, то стоимость упадет.

Сахар

Фото сахара
Сахар

Этот товар входит в ТОП-3 стратегически важных ресурсов любой страны. По этой причине многие трейдеры торгуют на срочном рынке фьючерсами на сахар. Это ликвидный инструмент с возможностью получения хорошей прибыли.

  • на межконтинентальной торговой площадке ICE доступны фьючерсы на 2 вида сахара – «Sugar №11» и «Sugar №16»;
  • на лондонской бирже LIFFE торгуется сорт «White Sugar №407»;
  • на китайской торговой площадке можно купить сорт «Sugar White».

На Мосбирже тоже есть возможность оформить фьючерсный контракт на сахар. Данный инструмент торгуется под тикером «SUGR». Однако ликвидность и объемы сделок по этому активу оставляют желать лучшего. Самая активная торговля ведется на товарных биржах США и Лондона.

Факторы влияния цены на сахар:

  1. Сезонность. Как и любой производственный товар цена сахара сильно зависит от сезонной динамики. Правда, этот фактор оказывает влияние лишь в краткосрочной перспективе.
  2. Объем производства. Если производители начинают больше делать сахара, то происходит рост предложения. Это приводит к снижению стоимости. При сокращении производственных мощностей происходит обратный процесс.
  3. Спрос. Низкий спрос при постоянном предложении рушит цены на сахар. Повышенный спрос, наоборот, увеличивает стоимость товара. Для поддержания высоких цен фабрикам иногда даже приходится останавливать производство.

Кукуруза

Фото кукурузы
Кукуруза

Фьючерсам на кукурузу характерны высокая волатильность и сезонные тренды. По этим причинам многие трейдеры приобретают такие контракты. Они доступны в Чикагской торговой палате. Здесь можно оформить 2 вида сделки:

Стандартный Мини-контракт
Тикер ZC XC
Размер одного контракта 5000 бушелей 1000 бушелей
Цена тика 12,5 доллара 1,25 доллара

Стандартные контракты ликвиднее. Это говорит о том, что спрос на них выше, несмотря на более жесткие лимиты.

Какие факторы оказывают влияние на цену кукурузы:

  1. Сезонные тренды. Речь идет о периодах посева и сбора урожая. Как правило, кукурузу сажают весной и собирают осенью. Время между посевом и урожаем считается самым волатильным. Спекулянты стараются двигать цены на кукурузу в зависимости от своих ожиданий итогов урожая и спроса на товар.
  2. Текущие спрос и предложение. Зимой спрос на товар низкий. Он активизируется летом и в начале осени.
  3. Погодные условия. Если на плантациях была преимущественно неблагоприятная погода, то урожай будет плохим. Полностью заполнить хранилища не получится. Предложение будет низким, а стоимость кукурузы при условии стабильного спроса высокой.
Часто задаваемые вопросы
Где российские трейдеры могут купить фьючерс на кукурузу?
На СПБ бирже. Тикер торгового контракта «CN».

Фьючерсы на валюту

Фьючерсные контракты на валюту являются одними из самых популярных инструментов на срочном рынке. Трейдеры на таких фьючерсах спекулируют, инвесторы – чаще хеджируют риски.

EURO FX FUTURES

Фото валюты
Евро/доллар

Базовым активом фьючерса является евро, а стоимость устанавливают в долларах США. Такие контракты бывают расчетными и постановочными.

Самые популярные биржи для торговли фьючерсами EURO FX FUTURES:

  • Чикагская торговая площадка CME;
  • Биржа Eurex.

Фьючерсы на пару евро-доллар имеют высокую ликвидность. Ежедневный объем торговли данным инструментом составляет 300 тысяч контрактов. Трейдерам и инвесторам доступны 2 типа контракта – стандартный и мини-контракт.

Фьючерсы на евро используют:

  1. Инвесторы для хеджирования курсовых колебаний валюты.
  2. Крупные фонды и банки для получений лучших условий финансирования.
  3. Трейдеры для краткосрочных спекуляций и получения быстрой прибыли.

На заметку! Фьючерсы на евро-доллар имеют отличия от динамики курса валютной пары EUR/USD. Разница заключается в отсутствии своп-сделок и плат за перенос позиций на следующие сутки.

От чего зависит динамика фьючерса EURO FX FUTURES:

  • денежно-кредитная политика ЕЦБ;
  • спрос на валюту;
  • макроэкономические показатели Евросоюза;
  • спекуляции на бирже.

BRITISH POUND FUTURES

Фото долларов
Фунты стерлингов/доллары

Базовый актив фьючерса – фунты стерлингов, стоимость которых выражена в американских долларах. Участники рынка могут оформить расчетные и постановочные контракты.

На каких зарубежных биржах можно оформить фьючерс:

  • CME;
  • ICE;
  • Eurex.

Цена одного контракта составляет 62,5 тысячи фунтов стерлингов. Трейдерам доступен стандартный контракт с тикером «6B» и мини-контракт, он имеет символы «M6B».

Российские инвесторы могут купить фьючерс на британский фунт на Мосбирже. Данный инструмент торгуется под тикером «GBPU».

Факторы, которые влияют на курс фунтов стерлингов:

  1. Действия банка Англии. Мягкая денежно-кредитная политика, направленная на снижение ключевой ставки, способствует ослаблению национальной валюты по отношению к доллару США. Рост ставок и сокращение печатного станка, наоборот, приводят к укреплению британского фунта.
  2. Политика властей. Выход Великобритании из Евросоюза – один из ярких примеров того, как действия властей могут влиять курс валюты.
  3. Сезонные факторы. Стоимость британских фунтов по отношению к доллару США часто начинает расти с марта. Повышение курса длится до конца лета, после чего случается падение. Такое происходит не всегда. Но некоторым трейдерам удается поймать идеальный момент для покупки фьючерса.

Фьючерсы на индексы

Самые популярные контракты, которые заключают на срочном рынке, – фьючерсы на индексы. Высокую ликвидность имеют американские индексы S&P 500, Nasdaq и Dow Jones, российские – РТС и Мосбиржи, а также на японский Nikkei.

E-MINI S&P 500

Фото E-MINI S&P 500
Индекс E-MINI S&P 500

Это фьючерс на S&P 500. В него входят около 500 эмитентов из финансовой, промышленной и транспортной сфер. Трейдеры могут заключить только расчетный тип контракта.

Фьючерс E-MINI S&P 500 торгуется на Чикагской бирже CME. Он является самым ликвидным и предполагает покупку или продажу стоимости S&P 500 в будущем.

Особенности торговли на бирже CME:

  1. Фьючерсы обращаются в системе GLOBEX2. Она обеспечивает исполнение выставленных трейдерами ордеров. Данная система функционирует практически в круглосуточном режиме.
  2. Маржа для одного контракта составляет $5060, внутридневная – $500. Если будет замечено нарушение биржевых требований, то торговая площадка может закрыть позицию.
  3. Доступна маржинальная торговля в кредит. Однако такие операции хранят в себе высокие риски. Если выбрать не ту позицию на S&P 500, то можно всё потерять.
  4. Контракты являются квартальными. Соответственно, каждый фьючерс на бирже имеет своё обозначение в зависимости от месяца, когда он открывается.
  5. Средняя волатильность. Фондовый индекс за 1 день показывает рост или падение в среднем на 20-30 пунктов. При этом подобные движения могут произойти не раз. Самое спокойное время – с 2:00 после клиринга и до открытия европейской сессии в 10:00.

Динамика S&P 500 напрямую зависит от положения дел в компаниях, которые входят в этот индекс. Самыми крупными эмитентами, имеющими большой вес, являются Apple, Microsoft и Amazon.

На курс S&P 500 также влияют:

  • действия ФРС по денежно-кредитной политике;
  • экономические показатели США;
  • объемы печатания денег.

NASDAQ 100 E-MINI

Базовым активом является индекс NASDAQ. Он включает в себя 100 компаний из высокотехнологичного сектора. Это эмитенты, связанные с созданием и продажей ПО, телекоммуникациями и биотехнологиями. В него входят корпорации не только из США, но и из КНР, Индии, Швейцарии и Сингапура.

На заметку! В индекс не включены эмитенты из финансовой отрасли.

ТОП-5 самых крупных эмитентов NASDAQ:

  1. Activision Blizzard.
  2. Adobe Systems Incorporated.
  3. Alexion Pharmaceuticals.
  4. Align Technology Inc.
  5. Alphabet Inc.

Фьючерсный контракт означает покупку или продажу наличной стоимости NASDAQ в будущем. Продавец и покупатель договариваются, по какой цене будет продан актив через определенное время. Как только срок подходит к концу, покупатель получает свои деньги в зависимости от цены фьючерса.

Фьючерсы торгуются на Чикагской торговой площадке CME. Тикер инструмента – «NQ».

Особенности торговли:

  • маржа для торговли одним контрактом равна $3960;
  • доступна маржинальная торговля;
  • фьючерсы – квартальные;
  • волатильность – средняя (в рамках одного дня курс часто колеблется в районе 20-40 пунктов);
  • высокие ликвидность и спрос на торговлю фьючерсом.

От чего зависит цена NASDAQ:

  1. Ситуация в компаниях, которые включены в индекс. Если акции падают, то с ними снижается и ценаNASDAQ. Курс самих эмитентов зависит от спроса и предложения на рынке.
  2. Денежно-кредитная политика ФРС США. Низкие ключевые ставки и наращивание программ количественного смягчения способствуют росту всего фондового рынка. В том числе и повышению индекса. При сворачивании стимулов всё происходит наоборот.

E-MINI DOW JONES

Фото E-MINI DOW JONES
DOW JONES

Базовый актив фьючерса – промышленный Доу-Джонс. Он рассчитывается на основе входящих в него акций «голубых» фишек США. Сюда входят Apple, Visa, Johnson & Johnson, Coca-Cola и Disney и т.д. Все они лидеры своей отрасли.

Фьючерсы E-MINI DOW JONES можно купить в Чикагской торговой палате CBOT. Торговый тикер – «YM».

Торговля инструментом происходит следующим образом:

  1. В рамках сделки продавец договаривается с покупателем о будущей цене продажи индекса.
  2. Спустя определенное время сделка считается завершенной.
  3. Если к этому моменту Доу-Джонс вырастит, то покупатель получить прибыль. Если курс снизится, то в плюсе окажется продавец.

Особенности фьючерса:

  • маржа для торговли составляет $4290, внутри дня – $500;
  • есть маржинальная торговля с плечом;
  • цена одного тика – $5;
  • контракты – квартальные;
  • высокая корреляция с S&P 500.

Фьючерс на Доу-Джонс имеет среднюю волатильность. В рамках одного торгового дня курс базового актива может вырасти или упасть на 100-200 пунктов. Низкая волатильность обычно наблюдается в периоды до старта европейской сессии. Однако бывают и исключения. Например, когда приходят важные новости с азиатских рынков.

Стоимость базового актива на фьючерс E-MINI DOW JONES зависит от нескольких параметров:

  1. Курс акций в индексе. Если котировки эмитент падают, то и Доу-Джонс снижается. При положительной динамике курса происходит обратная картина.
  2. Экономика в США. Хорошие экономические показатели говорят о развитии делового климата в стране. Это положительно сказывается на курсах компаний, входящих в промышленный индекс.

NIKKEI 225

Фото NIKKEI 225
Japan NIKKEI 225

Базовым активом является японский Nikkei. Он отражает динамику 225 крупных компаний, представленных на токийской бирже TSE. В составе этого инструмента находятся такие эмитенты, как Sony, Toyota Motor, Canon, Nissan Motor, Yamaha и Panasonic.

Оформить контракт на Nikkei можно на токийской фондовой бирже TSE. Данный инструмент торгуется под тикером «JPN225». Приобрести фьючерс можно и на других зарубежных площадках Азии:

  • Сингапурская биржа SGX;
  • Чикагская биржа CME;
  • Биржа ценных бумаг Осаки OSE.

Для получения доступа к указанным торговым площадкам потребуется зарегистрироваться у иностранных брокеров. На СПБ и Мосбирже фьючерс на японский индекс отсутствует.

На заметку! Фьючерсы на NIKKEI 225 имеют довольно высокую волатильность. Это открывает дополнительные возможности для заработка как на росте, так и на падении актива.

Особенности NIKKEI 225, которые нужно учитывать при торговле:

  1. Имеет одну из самых лучших в мире диверсификаций. Он охватывает широкий рынок Японии.
  2. Входит в ТОП-5 самых важных индексов в мире.
  3. Имеет высокую капитализацию. По этому показателю уступает только NYSE.
  4. Быстро восстанавливается после кризисов.
  5. Есть много эмитентов из реального сектора экономики.

На цену фьючерса во многом влияют спрос и предложение на срочном рынке. Однако сам курс NIKKEI 225 сильно зависит от динамики акций в индексе.

РТС

Фото РТС
Логотип фондовой биржи

Фьючерс на РТС не предусматривает поставку самого товара. В рамках сделки покупатель получает базовый актив в денежном эквиваленте. То есть стороны берут на себя обязательства оплатить или получить разницу между текущей стоимостью и ценой исполнения фьючерса.

Базовым активом является РТС. Это своеобразный индикатор российского фондового рынка. В него входит до 50 крупных компаний РФ: Алроса, АФК «Система», Лукойл, Сбербанк, Сургутнефтегаз и т.д. Самая большая доля у эмитентов, которые занимаются добычей нефти, – 49%.

Плюсы фьючерса РТС:

  • высокая ликвидность;
  • низкие комиссии;
  • высокая волатильность, которая дает заработать на изменении курса;
  • длинная торговая сессия – с 10:00 до 23:50 по московскому времени;
  • доступна торговля с плечом.

Фьючерсы РТС доступны на Московской бирже. Здесь они торгуются под тикером «RTS». Стоимость шага составляет $0,2. Шаг цены – 10 пунктов. Для покупки доступен только расчетный контракт.

Значение фьючерса РТС равняется значению индекса, умноженному на 100. Для входа в сделку необходимо иметь на балансе гарантийное обеспечение в размере 13 650 рублей. Данное значение может быть скорректировано биржей. При изменении стоимости фьючерса возникает промежуточный результат – вариационная маржа. В зависимости от изменения курса РТС трейдер будет в плюсе или в убытке.

Динамика РТС зависит от:

  1. Курса доллара США.
  2. Нефтяных котировок.
  3. Макрособытий в РФ.
  4. Положения дел в акциях, входящих в индекс.
  5. Геополитики.
Часто задаваемые вопросы
На какой период рассчитаны фьючерсы РТС?
На месяц или квартал.

Мосбиржа

Фото Мосбиржи
Логотип Московской биржи

Фьючерс на IMOEX – это срочный контракт, цена которого напрямую зависит от индекса Московской биржи. Данный торговый инструмент используют в следующих случаях:

  1. Для спекуляций. В зависимости от открытой позиции можно заработать на росте или падении фондового индекса. Комиссии при такой торговле низкие.
  2. Для хеджа. Такую стратегию используют инвесторы. Для них покупка фьючерса Мосбиржи является не спекулятивной идеей, а страховкой от возможных коррекций на рынке.

Торговать фьючерсами можно на Московской бирже. Для этого требуется открыть счет у брокера, который дает доступ на эту площадку. Валюта торгов – российский рубль.

Какие крупные эмитенты входят в IMOEX:

  • Газпром;
  • Сбербанк;
  • Лукойл;
  • Норникель;
  • Яндекс;
  • Новатэк;
  • Роснефть;
  • Тинькофф.

Важно! Многие новички часто путают понятия «индекс Мосбиржи» и акции «Московской биржи». В первом случае подразумевается широкий набор российских компаний. Во втором примере речь идет о конкретном эмитенте, который торгуется на рынке.

Стоимость базового актива во фьючерсе IMOEX зависит от:

  1. Котировок акций в индексе. Если бумаги растут, то и курс Мосбиржи идет вверх.
  2. Геополитики и санкционной риторики. Как только в отношении России вводятся санкции, Мосбиржа начинает падать.
  3. Цен на нефть и газ. Почти половина компаний в IMOEX занимается добычей и продажей углеводородов. Перспективы таких эмитентов сильно коррелируют с нефтью и газом.

Если посмотреть историческую динамику IMOEX и S&P 500, то в них можно найти небольшие сходства.

Фьючерсы на процентные ставки

Покупка таких фьючерсов подразумевает сделку, основанную на процентных финансовых инструментах. Базовым активом могут быть казначейские векселя, облигации и евродоллары. Торгуют данными контрактами в спекулятивных целях или в рамках хеджирования рисков.

10-YEAR T-NOTE FUTURES

Фото 10-YEAR T-NOTE FUTURES
Десятилетние казначейские облигации США

Долговые гособлигации США играют важную роль на фондовом рынке. Именно во время экономических кризисов они становятся тихой гаванью для крупного капитала. В отличие от волатильных акций или драгоценных металлов они имеют ожидаемую доходность.

Базовым активом фьючерса 10-YEAR T-NOTE FUTURES являются 10-летние казначейские облигации. Это долговые бумаги со сроком погашения 10 лет. Они имеют:

  • номинальная стоимость – цена облигации, которую заплатит правительство США в дату погашения;
  • долларовая стоимость – цена долговой бумаги в американской валюте USD, которую заплатит покупатель за облигацию по отношению к номинальной стоимости;
  • процентная ставка – это процент, который будет платить правительство США держателю облигации в период всего обращения долговой бумаги;
  • доходность – это ожидаемая прибыль при удержании облигации.

Выплаты купонов по 10-летним казначейским облигациям приходят держателям 1 раз в полгода. При этом тело облигации может меняться в зависимости от спроса и предложения на рынке. Вместе с ней изменяется и доходность к погашению. Купить фьючерсы на казначейские облигации США можно в Чикагской торговой палате CBOT.

Факторы, от которых зависит цена фьючерса в будущем:

  1. Доверие к экономике США. При росте этого показателя увеличивается спрос на облигации. Это приводит к повышению курса базового актива.
  2. Кривая доходности коротких (1 месяц) и длинных (30 лет) трежерис. 10-летние облигации располагаются посередине этой кривой. В условиях экономического роста доходность по коротким облигациям падает. Если прогнозируется кризис, то инвесторы перекладываются в длинные долговые бумаги. В зависимости от этой динамики можно прогнозировать доходность по 10-летним трежерис.
  3. Политика ФРС США. Доходность старых выпусков облигаций зависит от денежно-кредитной политики. Например, в периоды снижения ставок происходит падение стоимости ранее выпущенных облигаций.

5-YEAR T-NOTE FUTURES

Фьючерсы на 5-летние казначейские облигации США больше подходят для краткосрочных спекуляций. Они имеют высокую волатильность и ликвидность на рынке.

Купить контракты на 5-летние трежерис можно на бирже CBOT. Номинальная стоимость составляет $100 000. Срок обращения – квартал. Торговля доступна в любой рабочий день биржи.

2-YEAR T-NOTE FUTURES

Фото биржи
Чикагская товарная палата

Долговые бумаги правительства США рассчитаны на 2 года. Из-за короткого срока обращения они сильно зависят от текущей политики ФРС. Торговля данным инструментом возможна в Чикагской товарной палате CBOT.

  • торговый тикер фьючерса – «ZT»;
  • минимальная стоимость – $200 000;
  • цена шага – $15,625.

30-YEAR T-NOTE FUTURES

Базовым активом фьючерса являются 30-летние казначейские облигации США. На долговом рынке бумаги являются эталоном для оценки других облигаций. Они отражают процентные ставки на период 30 лет.

Оформить фьючерс 30-YEAR T-NOTE FUTURES можно на бирже CBOT. Минимальная цена контракта равна $100 000.

Итоги

Фото рынка
Фьючерсный рынок

При выборе фьючерсов требуется отталкиваться от своей финансовой стратегии. Некоторые активы нужны для краткосрочных спекуляций. Есть контракты, которые хеджируют риски в случае глобальной коррекции на фондовом рынке.

Портал TacticInvest не рекомендует торговать фьючерсами новичкам, у которых нет достаточных знаний и опыта. Есть риск высокий риск слить весь депозит за короткий промежуток времени. Особенно при торговле с плечом. Такие инструменты предназначены только для квалифицированных трейдеров и инвесторов.

Торгуете ли вы фьючерсами?
Да, в спекулятивных целях
100%
Да, для хеджирования рисков
0%
Нет, но собираюсь торговать
0%
Нет, для меня это слишком сложно
0%
Проголосовало: 1
Тест: Интересные факты о Биткоине
0%

В каком году был совершено первый перевод Биткоина в размере 10 BTC?

Правильно! Неправильно!

Кто создал Bitcoin?

Правильно! Неправильно!

В какой стране строго запрещено иметь Биткоин?

Правильно! Неправильно!

Сколько всего можно намайнить Биткоина?

Правильно! Неправильно!

Сколько биткоинов утеряно навсегда?

Правильно! Неправильно!

Где был установлен первый в мире BTC-банкомат?

Правильно! Неправильно!

Что такое халвинг?

Правильно! Неправильно!

Биткоин работает по технологии Proof-of-Work, которая была создана в:

Правильно! Неправильно!

Первым купленным товаром за Биткоин была пицца. Сколько она стоила?

Правильно! Неправильно!

Сколько можно было заработать вложив 1 доллар на момент создания Биткоина к 2021 году?

Правильно! Неправильно!

Интересные факты о Биткоине
Плохо!
Вы очень мало знаете о Биткоине! Рекомендуем изучить наши статьи на эту тему и вернуться к решению теста!
Средний результат
Вы набрали среднее количество баллов! Этого недостаточно, рекомендуем решить тест заново!
Отлично!
Прекрасно! Ваши знания на тему Биткоина похвальны! Попробуйте решить другие наши тесты.
Оцените статью
( Пока оценок нет )
Поделиться с друзьями
TacticInvest
Добавить комментарий

Нажимая на кнопку "Отправить комментарий", я даю согласие на обработку персональных данных и принимаю политику конфиденциальности.

Какие факторы влияют на фьючерсные контракты по природному газу?
Геополитика, объемы добычи и резервов в газовых хранилищах, спрос и предложение на рынке.
Можно ли купить фьючерс на Мосбирже?
Да, такая возможность есть. Размер одного контракта на серебро равен 10 тройских унций. Цена за единицу актива указана в американских долларах. Доступны только расчетные типы фьючерсов.
Где российские трейдеры могут купить фьючерс на кукурузу?
На СПБ бирже. Тикер торгового контракта «CN».
На какой период рассчитаны фьючерсы РТС?
На месяц или квартал.